知乎盐选会员精选文章家庭小类资产的保值增值
家庭成员的保险完备了，家庭生活储备金也安排好了，开始进入家庭资产积累增长阶段——有钱先存上，以小滚大。
家庭资产最开始的以小滚大，有些朋友妄想靠每月各项乱七八糟的支出之后，能够有钱积存来实现。但这些朋友常常会发现，不但花钱没花爽，抠抠搜搜一个月，月底竟然也没留下一分半毛。自我谴责以后，下个月底还是这样，循环往复。
其实，除了家庭成员共同努力提高各自收入之外，资产要想有所积存还是需要有技巧的，那就是「前置储蓄」——即每月先存钱再消费。比如家庭总收入 1 万元，那在每月发工资第 2 天先存 1 000 元（可以用定投货币基金的方式设定银行定时代扣），你就当总收入是 9 000 元，然后放心花钱（反正花钱是个无底洞，多挣多花、少挣少花），这样就算月底吃光花净，每个月 1 000 元是存下来了。别看每个月只有 1 000 元，3 年下来连本带息也接近 4 万元了，全家可以亚洲一国游、或者两口子去趟欧洲了！有了成果，以后你前置储蓄的动力也足了。
技巧变成习惯之后，这若干个 3 万元就是家庭资产「钱生钱」的起点。由于这部分资金量还比较小，可以称之为家庭小资产。这部分只是家庭财富的起步，是逐步积累的资产，我们需要做的是保值增值，不可冒进。接下来跟大家分享一下这个阶段的几个保值增值工具。
第 1 个理财工具是国债。因为有国家背书，国债可以理解为风险非常小的理财品种，收益也比银行储蓄高不少。老人家比较认可国债，年轻人不爱买国债，可能是觉得国债太老土，而且也没时间去抢。事实上，每月 10 日国债发行半个小时内就卖光了，所以上班的白领们基本抢不到。
其实现在的国债品种也在创新，比如电子储蓄国债就是一个很好的品种。之前的国债一般是指凭证式国债，就是到柜台上去办一张国债存单，3 年或 5 年到期后连本带息取出。凭证式国债一般放在单月 10 日发行。而央行会在双月发行电子储蓄国债，很适合年轻人：首先，电子储蓄国债可以多渠道购买，不一定要去银行，在网银上就可以买；其次，最重要的是，电子储蓄国债不是到期付息，是按年付息。比如说 5 年期电子储蓄国债现在是年息 4.27%。那么在 5 年内的每年购买月 10 日，就把 4.27% 利息打给储户了。
这种付息方式很像房租年付。所以电子储蓄国债是一个房产投资者在楼市不好时的替代品。且国债相对买房出租，还有不会断租、不用装修的优势。另外，电子储蓄国债还可以复利操作，即每年 4.27% 的利息拿到后再去投资，利滚利，肯定比传统的 5 年凭证国债到期一次还本付息收益要高不少。
一个小贴士：电子储蓄国债原则上在每年的 4 月到 10 月的双月 10 日发售，卖得非常快，所以不建议去国有五大行购买，那儿的需求量大，往往迅速清光；可以到小一点的股份制银行，或所在城市城商行的网银上去下单，买到的概率会大很多。
万一买不到国债怎么办？我给大家介绍第 2 个理财工具——纯债基金。纯债基金其实也很好理解：专门投资债券的基金。它主要投资于国债、地方债、企业债、可转债等，安全度比较高，流动性也比较好，基本上可以随时买卖。
当然纯债基金比余额宝之类的麻烦一点，是需要一个赎回期，3 个工作日左右。纯债基金特别适合用作以时间换空间的家庭长线理财项目，比如说用纯债基金定投的方式来做孩子的教育储备金。
比如你在孩子刚满月的时候给他做一个每月 500 元钱的基金定投，就用纯债基金。你可以在工资卡上一次性设定每月的扣款时间、金额。银行每月会自动在约定日从你的工资卡上扣 500 元，买成纯债基金份额。注意在分红方式上要选择「分红再投资」，就可以让基金每年给你的分红再变成基金份额，做到利滚利。
选择最好的纯债基金品种，收益可以做到年化 8% 以上，加上复利效应，再放到 18 年这个投资维度来计算，每月仅投 500 元，到孩子 18 岁时就会有 241 643.35 元本息（按每月 500 元，8% 年化收益，每年一次分红转投资来计算）给孩子做教育金。当然工资提高的话，每月可提到定设 1 000～2 000 元更好。只要你能坚持。孩子留学就不用卖房了。
基金的选择，可以参考晨星星级排名和天天基金网的时间收益排行榜，如图 8-2、图 8-3 所示。
图 8-2 晨星星级榜（2019 年 5 月 1 日）
图 8-3 天天基金网收益排行（2019 年 5 月 1 日）
经常有银行理财经理背死书，会跟你讲：你不要用纯债基金做定投，他们波动太小；你最好用股票基金做定投，因为定投会「熨平」风险。
我会追问他一句，我给我孩子买的理财产品，一分钱风险都不想担，我为什么要熨平风险？
给孩子做的理财，我希望它永远增长，快慢不管，只要它增长即可。所以我会建议用纯债基金定投，用时间换取稳定增长的增值空间，正是纯债基金的长处。
要保值增值的，还有父母这辈的养老钱。这部分建议大家用低风险级别的银行大额存单和银行理财这两种工具来打理，因为他们的理财需求点是利息最大化。
比如说父辈们好不容易攒了 30 万元，不希望有风险，还要有较好的收益，又觉得 5 年期国债时间太长，那大额存单和低风险级别银行理财就很适合他们。银行大额存单的门槛通常是 20 万元。大额存单受存款保险保障每人在银行 50 万元以内的存款由保险公司全额赔付，所以安全度非常高。由于银保监会适度放开了各个银行在大额存单项目上的利率市场化竞争，小银行会做到规定利率上浮 50% 的利息水平，这样，有些银行的大额存单利息年化收益可以达到 4% 以上，这已经远远超过国家规定的一年期定期储蓄利息标准了。需要注意的是，大额存单是定期，流动性差，提前支取利息损失很大。
另外，银行理财的种类也非常多，建议大家做 R2 以下风险等级的银行理财（关于银行理财产品的风险级别，理财经理们会如实相告，绝不敢隐瞒）。此类银行理财产品目前的年化收益大约是 4%～4.5%，基本上跟国债的利息相近，目前 1 万元起的购买门槛不算高；投资期基本上是 90 天、180 天、360 天等，比国债期限短很多。虽然它也是定期，不能提前支取，但是可以错期购买，比如拿 10 万元买上 90 天期，到下个月再买 10 万元，再下个月再买 10 万元，这时候 30 万元就相当于每个月也就都有到期的了，这样操作可以保证中短期用钱的灵活性。